外匯交易策略

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外匯分析的交易策略

大部分的交易策略都是基於對外匯市場的分析. 在此基礎上可以找到價格波動的規律. 市場分析包括技術分析和基本面分析, 以及市場情緒的評估.

兩個方法都可以確定當前趨勢並做出正確的預測. 如果技術分析關注圖表和數理統計, 那麼基本面分析 則是關注影響匯率的宏觀經濟和政策因素. 另外一種方式就是情緒評估策略, 是基於投資者對當前市場狀態的評估. 下面您將看到每種流行的分析方法的具體資訊

基於技術分析的交易策略

技術分析策略

技術分析是交易者可以依賴的最有用的工具. 它通過檢查歷史資料來説明預測價格變動 - 根據過去的資訊最有可能發生什麼. 儘管如此, 絕大多數投資者同時使用技術和基本面分析來做出決策.

在深入研究技術分析策略之前, 交易者通常還會做一件事——通常有兩種不同的方法來進行技術分析：自上而下的方法和自下而上的方法. 基本上是自上而下 方法首先是宏觀經濟分析, 然後是對個別證券的關注. 自下而上的方法側重於個股, 而不是宏觀經濟的觀點.

外匯技術分析策略

選擇外匯技術分析策略時要牢記的第一個最重要的策略 - 一直遵循一個系統不足以成功交易.

• 外匯趨勢交易策略 - 與任何其他領域的趨勢一樣, 市場移動的方向. 外匯市場不是直線運動, 而是連續波浪式波動, 有明顯的峰值或 高點和低點.
• 外匯區間交易策略 - 通常與缺乏市場方向有關, 在沒有趨勢時使用, 可以隨時實施, 但該策略再次在以下情況下最有用 市場缺乏方向. 策略背後還有不同類型的範圍, 它們是：
  • 矩形範圍 - 證券的價格在一個有界範圍內交易, 其中阻力位元和支撐位相互平行, 類似於矩形. 這個模型有優點 和缺點：優點 - 矩形範圍表示盤整期, 並且往往比其他範圍類型具有更短的時間範圍, 這可以帶來更快的交易機會. 缺點 - 對於不尋找可能影響矩形形成的長期模式的交易者來說, 這些範圍可能會令人困惑.

  • 對角線範圍 - 價格通過傾斜的趨勢通道下降或上升, 該通道可以是矩形的、加寬的或變窄的. 這種模式也有利有弊：

    優點 - 在對角線範圍內, 突破往往發生在趨勢運動的另一側, 這使交易者在預測突破和獲利方面具有優勢.

    缺點 - 儘管許多對角線範圍的突破發生得相對較快, 但有些可能需要數月或數年的時間才能形成, 這使得交易者難以根據預期的時間做出決定發生突破.

  • 持續範圍 - 是在趨勢中展開的圖形模式. 優點 - 持續範圍可能經常出現在持續趨勢的中間, 並且通常會導致快速 突破, 帶來快速盈利. 缺點 - 因為持續模式發生在其他趨勢中, 評估這些交易增加了複雜性, 這使得持續範圍有點棘手, 尤其是對於新手交易者.
  • 不規則範圍 - 在不規則範圍內, 確定支撐和阻力區域可能很困難, 但可能存在. 優點 - 對於有能力的交易者來說, 不規則的範圍可能是一個很好的交易機會確定構成這些範圍的阻力線. 缺點 - 不規則範圍的複雜性通常需要交易者使用額外的分析工具來識別這些範圍和潛在的突破.

• 支撐和阻力交易策略指南 - 支撐和阻力是指股票沒有下跌或上漲趨勢的價格點. 水準用於確定交易方向和價格 水準交易者應該進入或退出頭寸. 為了掌握支撐和阻力交易策略的核心, 交易者應該瞭解什麼是水準水準.

  • 支撐水準 - 代表股票趨於交易的最低價格.
  • 阻力水準 - 代表股票交易的最高價格.

  這些術語用於指圖表上的價格水準, 它們往往充當障礙, 防止資產價格被推向某個方向. 支撐線的形成服從供求規律- 當股價下跌時, 需求增加, 從而形成支撐線, 同樣的情況僅發生在阻力線, 反之亦然.

  當確定支撐或阻力區域時, 這些價格水準可以作為潛在的進入或退出點, 因為當價格達到支撐或阻力點時, 它會做兩件事之一——反彈從支撐位或阻力位開始, 或突破價格水準並繼續朝著其方向前進——直到觸及下一個支撐位或阻力位.

• 外匯圖表交易策略 - 基於圖表模式分析而開發. 圖表分析使交易者有機會查看歷史資料並查看整體價格走勢趨勢, 發現相同的模式加班等. 根據交易者正在尋找和掌握的資訊, 他/她可以選擇最方便的圖表進行分析.

  有某些類型的圖表：橫條圖、折線圖、燭臺圖和點數圖. 通過使用以下技術圖表模式, 交易者能夠做出更精確的交易決策：

  持續模式 - 表示現有趨勢暫時中斷的價格模式.

  • 三角旗 - 三角旗的主要特徵是趨勢線向兩個方向移動——一個是下降趨勢線, 另一個是上升趨勢線. 兩條趨勢線最終會走到一起 代表交易信號.
  • 旗形 - 由兩條平行的趨勢線構成, 可以向上、向下或橫向傾斜 - 向上傾斜的旗形顯示為下跌中的停頓, 向下偏向的旗形顯示在下跌期間的突破向上 趨勢市場.

  • 楔形 - 使用兩條趨同的趨勢線 - 楔形的特點是兩條趨勢線向同一方向移動, 向上或向下移動.

    向下傾斜的楔形表示上升趨勢期間的暫停, 向上傾斜的楔形表示在市場下跌期間暫時中斷. 在圖案的形成過程中, 體積通常會隨著 目的是在價格突破楔形形態上方或下方時增加.

  • 三角形 - 是技術分析中最常用的圖表模式, 因為與其他模式相比, 它們出現的頻率更高.

    有 3 種最常見的三角形類型 - 對稱三角形（當兩條趨勢線相互匯合並僅發出可能發生突破的信號——而不是方向）、上升三角形 （以平坦的上趨勢線和上升的下趨勢線為特徵, 表明可能突破更高）和下降三角形（具有平坦的下趨勢線和下降的上趨勢線, 表明 可能會發生故障）. 這些圖表模式可以持續幾周到幾個月.

  • 杯柄形態(Cup and Handles) - 是一種看漲的延續模式, 其中上升趨勢已暫停, 但在模式建立後將繼續. 先是杯身兩側等高的“V”字形, 然後是杯身的“把手” 更穩定的趨勢 - 較平坦且受約束的模式, 增長較慢.

• 反轉形態 - 表明當前趨勢發生變化的價格形態被稱為反轉形態.
  • 頭肩頂 - 模式可以出現在市場頂部或底部, 作為一系列的三個推動：一個初始峰值, 然後是第二個和更大的峰值, 然後是模仿第一個的第三個推動. < /li>
  • 雙頂 - 市場兩次嘗試突破支撐位或阻力位均未成功. 以類似於雙底的方式運作, 可以成為趨勢的強大交易信號 逆轉. 當價格測試相同的支撐或阻力位 3 次且無法突破時, 就會形成該形態.
  • 跳空 - 當價格大幅上漲或下跌導致兩個交易時段之間出現空白時就會發生.

• 外匯交易量策略 - 交易量是在一定時間內交易的證券數量. 體積越大, 壓力越大, 這取決於細微差別的數量, 可以表明 趨勢的開始. 成交量分析有助於瞭解個股和整體市場的漲跌強度.

  要確定這一點, 交易者應查看圖表底部顯示的交易量條. 如果伴隨著相對較高的成交量 + 較弱的成交量, 則任何價格變動都更為顯著. 並非所有卷類型都可以 影響交易, 是當天交易的大筆資金量, 對市場影響很大.

  在做出交易決定之前, 需要採取一些常規步驟.

  • 趨勢確認 - 交易者需要增加數量和增加熱情才能繼續推高價格. 價格上漲和數量減少可能表明缺乏興趣, 這可能是 潛在逆轉的警告. 少量的價格下跌（或上漲）並不是一個強烈的信號. 大量價格下跌（或上漲）是一個更強的信號, 表明股票中的某些東西已經發生了根本性的變化.
  • 耗盡移動和成交量 - 在上漲或下跌的市場中, 我們通常會看到運動耗盡, 價格劇烈波動, 加上成交量急劇增加, 預示著趨勢可能結束. 莉>
  • 看漲跡象 - 成交量有助於發現看漲跡象. 例如, 當價格下跌時成交量增加, 然後價格上漲然後再次下跌. 如果價格不低於 當它回落時的前一個低點, 並且在第二次下跌時成交量減少, 那麼這通常被解釋為看漲信號.
  • 成交量和價格反轉 - 如果在長時間的價格上漲或下跌後, 價格開始波動, 但價格變動不大但成交量很大, 這可能表明價格出現逆轉, 價格將發生變化 方向.
  • 成交量和突破與虛假突破的對比 - 在範圍或其他圖表模式的初始突破時, 成交量的增加表明移動的強度. 成交量變化不大或成交量下降 突破表示缺乏興趣 - 假突破的可能性更高.
  • 成交量歷史 - 成交量應該相對於最近的歷史進行查看. 將今天的數量與 50 年前進行比較可能會提供不相關的資料. 資料集越新, 結果越相關可能是.
• 多時間框架分析策略 - 分析不同時間框架內的證券價格並檢測“交易圈”, 換句話說, 發現重複模式並利用它. 它可能是 在更小或更大的時間範圍內完成. 該過程從在更長的時間範圍內準確確定市場方向開始, 然後深入到更短的時間 - f.e. 5 分鐘圖表.
• 外匯交易策略中的技術指標 - 基於由證券的價格、交易量和持倉量形成的模式信號. 技術分析是一種有助於評估投資和 通過分析從交易活動中收集的統計趨勢來識別交易機會. 技術指標有兩種基本類型.
  • 疊加（應用於交易圖表上的價格）
    • 移動平均線 - 計算股票移動平均線的原因是通過創建不斷更新的平均價格來説明平滑價格資料. 隨機的短期波動 特定時間範圍內的股票價格走軟.
    • 布林帶 - 由一組趨勢線定義的工具, 應用遠離證券價格的簡單移動平均線 (SMA) 的兩個標準差（正值和負值）. 它給投資者一個 正確識別資產何時超賣或超買的可能性更高.
    振盪器（應用於價格圖表上方或下方）
    • 隨機震盪指標 - 是一種動量指標, 將證券的特定收盤價與其在特定時間段內的一系列價格進行比較. 隨機震盪指標用於生成超買和超賣交易信號, 其值範圍為 0-100. 一般的想法是, 在市場上 趨勢向上, 價格將收于高點附近, 而在市場趨勢向下的情況下, 價格將收於低點附近.
    • 移動平均收斂/發散 (MACD) - 是一種趨勢跟蹤動量指標, 顯示證券價格的兩個移動平均線之間的關係. MACD 指標在它穿過（買入）或低於（賣出）其信號線時觸發技術信號. 它幫助投資者瞭解是看漲還是看跌 價格走勢正在增強或減弱.
    • 相對強弱指數 (RSI) - 是技術分析中使用的動量指標, 用於衡量近期價格變化的幅度, 以評估價格的超買或超賣狀況 股票或其他資產. RSI 指標顯示為一個振盪器, 一種在兩個極端之間移動的折線圖, 範圍可以從 0 到 100.

技術交易策略

技術交易策略背後的想法是找到一個強勁的趨勢, 然後價格回滾. 回滾應該持續很短的時間, 一旦價格回撤暫停趨勢將恢復並繼續在 流行趨勢的方向.

技術分析交易適用於任何類型的市場, 包括股票交易、外匯交易甚至加密貨幣交易. 例如, 投資者可以對 (S-GOOG) Alphabet Inc. 等股票進行技術分析 - 獲取報告 決定是否在 2021 年買入. 該圖表可以顯示 Alphabet 的價格和交易量.

趨勢追蹤策略或趨勢交易

什麼是趨勢交易

趨勢就是市場運動的方向, 即實際上是技術分析理論的基本概念. 所有技術分析工具都具有一個目的 - 瞭解當前市場趨勢. 貨幣交易市場不是直線走勢, 它的軌跡是一系列曲線波動, 具有高點和低點, 或者正如交易員經常說的, 是頂部和底部.

趨勢交易被認為是經典的交易策略, 是眾多策略的一種, 在當今佔據著重要的位置. 我們相信對全球範圍的交易者來說, 未來趨勢交易仍舊是交易的中心, 這全部歸功於3條主要但簡單的原則:

• 買入, 如果價格趨勢向上, 即我們觀察到上升/看漲
• 賣出, 如果價格趨勢向下, 即我們觀察到下降/看跌
• 等待價格趨勢既不向上也不向下, 而是水準移動, 即 我們觀察到橫向趨勢, 換句話說, 當市場處於平穩狀態時.

橫向趨勢

在各種時間範圍內進行交易時都可以使用趨勢跟蹤策略, 但是最準確的預測和較低的風險與中長期交易有關. 對於趨勢交易者, 倉位元交易者(即那些看到並預測未來市場走勢的人), 在中長期交易中可以觀察到更強大和“長期”的趨勢. 但是, 剝頭皮交易者和日間交易者也都捕捉趨勢, 但規模較小且時間很短, 這是主要趨勢內的一種波動.

無論採用何種交易方法, 任何交易者都必須首先使用技術分析及其工具來確定交易工具的當前趨勢, 並嘗試預測其進一步發展. 所使用的技術分析工具通常非常簡單易懂, 每個交易者根據他所投資的資產特性, 個人偏好和其他因素, 可以選擇各種指標, 時限等. 但是, 不同時期最常用的移動均線, 布林帶, 鱷魚指標, 雲指標u, 凱特納通道, MACD和ADX指標以及經典指標的各種高級改版. 由於指標本質上是滯後的, 即反映已經發生的事件和市場波動的影響, 然後預測趨勢的發展並確定進入市場的點, 正確設置止損, 獲利, 尾隨止損模式, 使用振盪指標也很重要.

有三種主要的市場進入技術:

1. 經典(即均線交叉進入市場)
2. 突破時(即在確認趨勢繼續之後下放置掛單進入市場)
3. 回檔時(即不是立即通過交易信號進入市場, 而是在價格處於更有利的水準時進入市場)

突破和經典技術在一些方面是相似, 例如, 在兩種情況下, 不設置止盈和放置跟蹤止損. 回檔時進入市場更具風險, 因為不能保證趨勢會按預期繼續, 並且不會反轉.

但是回到外匯的趨勢類型. 根據供需理論, 市場具有四個主要發展階段:

1. 積累（橫向移動, 價格範圍/走廊, 平坦, 合併）.
2. 上升趨勢（看漲趨勢）.
3. 擴張（橫向移動, 價格範圍/走廊, 平坦, 合併）.
4. 下降趨勢（看跌）.

即, 事實上, 在二維圖表上, 趨勢具有向上（階段2）, 向下（階段4）或保持相對水準（階段1和3）的能力. 讓我們分別研究外匯中的每種趨勢類型.

上升趨勢或看漲趨勢價格波動活躍, 其中低點和高點持續增加, 即每個新高點/低點都高於前一個高點/低點. 實際上, 看漲趨勢表明在特定時間段內價格上漲. 大多數交易者開始積極地沿著趨勢線的上升位置積極地買入, 但是當看漲運動達到頂峰並進入所謂的價格走廊（或水準）時, 他們通常會開倉, 在該價格走廊中, 價格水準移動並為看漲趨勢的最後階段做準備.

看漲趨勢

然而, 非專業交易者在上升趨勢結束時“上車”, 持有頭寸並希望這種趨勢繼續下去, 這樣情況下經常導致虧損. 最有經驗的交易員設法正確確定第一市場階段結束的時刻, 即在價格反彈之前建立多頭頭寸. 當趨勢逆轉時, 在擴張階段或第四個階段的開始時都開立空頭頭寸. 當在低點繪製支撐線時, 可以確定當前的上漲趨勢: 低點處的價格（好像推低支撐線）向上反彈, 從而增加高點. 如果圖表上的支撐線向量指向上方, 則趨勢肯定會向上.

下降趨勢或看跌趨勢是資產價格波動, 其高點和低點持續下降, 即 每個新高點高點/低點都低於前一個高點/低點. 看跌趨勢表明在特定時間範圍內價格下跌. 下降趨勢與上升趨勢經歷相同的階段和順序: 頭寸積累, 趨勢穩定, 擴張（盤整）.

看跌趨勢

如果交易者在上升趨勢中做多, 則下降趨勢意味著空頭頭寸, 在擴張階段以所需價格設置賣單（包括掛單）很重要. 在下降趨勢中, 沿著頂部繪製趨勢線（在這種情況下, 為阻力線):價格遇阻並反轉向下, 然後經過輕微的修正便上升 回到支撐線並反彈. 如果圖表上的阻力線向量朝下, 那麼這肯定是下降趨勢.

在交易員中有一種流行的表達方式：“趨勢是您的朋友” , 它同時適用於上升趨勢和下降趨勢. 但是, 我們只能在20％到30％的時間內觀察到明顯的趨勢, 其餘時間市場相對中性且保持平穩, 即價格在狹窄的範圍內交易, 在阻力線和支撐線之間移動. 橫向趨勢或盤整是在空頭和多頭的潛力變得相等時發生, 這通常發生在重要的宏觀經濟和其他新聞發佈之前, 因為交易商並不確切知道該新聞將如何影響市場. 資產價格的變動. 這就是為什麼在頭寸累積和擴張階段時橫向趨勢是第一和第三階段的原因. 此外, 由於市場在交易時段之間或在非典型時間交易任何資產期間缺乏參與者（例如, 在歐洲交易時段開幕之前交易歐洲貨幣對時）, 導致市場出現橫向波動. 可以橫向交易, 但風險極大. 這種運動將對那些在可預見的範圍內經常發生的小而頻繁的波動精確地賺錢的剝頭皮者更為有效.

讓我們用一些注釋來總結以上內容：

1. 趨勢絕對是您的朋友. 但是, 您不應該在不考慮資金和風險管理的情況下, 並且在缺乏深思熟慮的策略的情況下進行交易.
2. 利用外匯趨勢進行交易本質上很簡單, 但這並不意味著它沒有效果. 交易策略的複雜性和複雜性只會阻礙交易者.
3. 為了更可靠地確定趨勢的存在, 必須至少採用兩個時間範圍.
4. 您可以通過以下方式直觀地瞭解趨勢方向：價格從左下角上升到右上角-上漲趨勢；價格從左上角下降到右下角-下跌趨勢；價格水準和水準移動-橫向趨勢.
5. 大約70％的時間市場是平穩的, 但是如果您沒有經驗並且對積累和擴張階段的市場行為有清楚的瞭解, 那麼進行這種交易是不值得的.
6. 價格越經常觸及阻力/支撐線, 並排斥, 保持移動向量, 趨勢就越強且越穩定.
7. 如果價格急劇/陡峭地上升/下降, 那麼趨勢反轉的可能性就更高. 如果趨勢是平坦的, 均勻地上升/下降, 那麼很可能會持續很長時間.

支撐位和阻力位的交易 - 阻力位支撑位

阻力线支撑线

阻力和支撐在技術分析工具中佔據特殊位置. 不僅是初學者, 也是經驗豐富的交易者所常用的. 這些交易者擁有許多其他工具可供使用, 並擁有豐富的交易經驗. 那麼, 為什麼這些簡單的路線被投資者如此廣泛地採用呢？讓我們一起來追尋答案.

阻力位支撑位

支撐位和阻力位是指的一塊價格區域,是在特定時間範圍內的價格極端（即最小和最大）. 在定義這些區域時, 它們通常表示為線, 但是, 為了計算所有風險並正確下訂單, 最好在圖表上顯示止支撐和阻力區域.還應注意的是, 較大時間範圍（例如H1, H4, D1等）上的阻力/支撐線更可靠, 並且突破它們的可能性較低. 關於是按照燭臺主體或其陰線繪製支撐/阻力水準沒有具體規則:專家尚未就此問題達成共識.

形成支撐區和阻力區的原因

要瞭解阻力/支撐區的形成方式以及如何使用它們, 您需要分析這種現象的心理成分. 根據市場中三個條件組之一的普遍性, 形成了市場趨勢：

1. 看跌（做空）
2. 看漲（做多）
3. 不確定（尚未進入市場）

假設這樣的情形, 價格在支撐線附近波動. 空頭正在賣出資產, 多頭正在積極買入, 這時價格開始上漲. 在這種情況下, 空頭會後悔做空, 並且在價格首次回到支撐線時進行平倉. 多頭因為價格上漲而獲利, 並且在價格首次回檔至支撐線時, 他們將再次做多, 因為他們認為價格將再次從支撐位反彈. 那些尚未開設頭寸的交易者看到橫向趨勢已變成上升趨勢,並認為價格回檔時和從支撐位反彈時是最有利於買入的. 因此當價格靠近支撐位時會看到明顯的做多情緒. 發生這種情況時, 市場上就會出現大量做多者, 即需求激增, 供應跟不上步伐, 價格因此上漲, 正如交易者預期的那樣. 這種情況反映在阻力線的情況下, 其結果是供應急劇增加, 需求下滑. 借助這樣一個簡單的例子, 我們看到了供求比與支撐/阻力位向量之間的直接關係. 這就是為什麼支撐/阻力位通常被稱為供應/需求水準的原因.

如何使用支撐位和阻力位？

我們已經弄清楚了形成支撐和阻力的原因. 現在讓我們看一下基於支撐位元和阻力位元的交易策略. 當圖表上的價格接近支撐線/阻力線時, 預計它將反彈或突破該水準. 基於此, 考慮到支撐/阻力位, 可以區分三種交易類型： 從水準位反彈, 突破水準位元, 混合交易.

反彈狀態的交易.

從上面的示例可以看出, 隨著看漲潛力的大量積累, 價格接近支撐位, 價格更可能反彈. 然後您可以在該水準做多, 將止損設在支撐位以下. 當價格移動到阻力位並且市場上出現看跌情緒時, 交易者開始做空, 因此價格從阻力位反彈並下跌. 在這種情況下, 止損位於阻力水準之上. 使用止盈訂單和跟蹤止損還可以降低發生虧損的風險, 並有助於及時鎖定利潤. 在走勢中反彈會經常發生（概率是70%）, 因為價格交替從一個價位反彈到另一個價位, 因此這種交易對剝頭皮和短期交易者相當有吸引力: 每筆交易的微不足道的利潤通過其交易頻率來補償.

突破狀態的交易.

在大交易量和趨勢強勁下, 價格不是在支撐/阻力位反彈, 而是突破. 趨勢交易的支持者會利用這種價格行為.

• 如果價格向上突破阻力位, 然後在回檔時回到該水準, 則價格並不總是能跌破該水準, 而是從水準向上, 形成上升趨勢. 因此, 突破後的阻力線變成支撐線.
• 如果價格從上至下突破支撐線, 則返回該線時, 價格不能總是突破該水準, 因此它會從該線反彈並繼續向下移動, 從而形成下降趨勢. 在這種情況下, 突破後的支撐線將轉換為阻力線.
• 在某些情況下, 突破支撐/阻力位的價格在修正過程中會再次突破, 然後返回到先前的價格通道. 這種級別的突破稱為假突破.

按照支撐阻力位元交易的關鍵要點

• 支撐位元和阻力位元進行的交易適用於所有類型的市場：貨幣, 商品, 股票. 而且, 它適用於任何時間範圍.
• 這種交易的原理很簡單明確.
• 在任何時間範圍內使用移動平均線和趨勢線可以輕鬆識別支撐區域和阻力區域. 他們通常自己充當支撐/阻力位.
• 價格水準 - 用於技術分析的通用工具. 它們是最客觀的, 因為大多數交易者都受到它們的指導.
• 測試支撐/阻力位元的頻率越高, 則該水準就越穩定. 但是, 您需要非常小心, 以注意趨勢的變化及其可能的逆轉.
• 出現多個錯誤的突破表明水準的穩定性和強度.
• 確認支撐/阻力位的指標有:斐波那契, 較大週期值的均線, Line演算法, PZ指標, IchimokuSuppRes指標, 樞軸點, 布林格帶, 分形和許多其他指標.

最後, 應該指出的是, 支撐和阻力位元的概念在交易中並不是新事物, 許多投資者在它們的指導下制定相應的策略. 但是, 有些人認為, 基於舊資料建立的水準可以用於分析過去的市場發展, 但不能預測未來的走勢, 因為這些因素影響市場的人數眾多, 市場中數百萬交易者的行為是無法預測的.

區間交易策略

關鍵要點

• 區間交易是一種外匯交易策略，涉及識別超買和超賣貨幣。
• 區間交易策略有時因過於簡單而受到批評，但實際上它從未失敗過。
• 交易者應該關注可能影響矩形發展的長期模式。
• 不規則範圍的複雜性要求交易者使用額外的分析工具來識別這些範圍和潛在的突破。

外匯區間交易策略

交易者通常會尋找最佳交易策略來説明他們獲利。 在嘗試區間交易之前，交易者應充分瞭解其風險和局限性。 區間交易策略最近變得越來越流行。

區間交易是一種外匯交易策略，涉及識別超買和超賣貨幣，即在超賣/支撐期買入，在超買阻力期賣出。 這種策略可以 幾乎在任何時候都可以實施，儘管最好在市場沒有任何明確的方向時使用它，這意味著當 外匯市場 看不到明顯的長期趨勢。

什麼是區間交易

區間交易是一種積極的投資策略，它確定投資者在短時間內買賣的區間。 例如，一檔股票的交易價格為 55 美元，您認為它會上漲至 65 美元，然後在一個範圍內交易 在接下來的幾周內，價格在 55 美元到 65 美元之間。

交易者可能會嘗試以 55 美元的價格買入股票，然後在股價上漲至 65 美元時賣出，從而進行區間交易。 交易者將重複此過程，直到他/她認為該股票將不再在此範圍內交易。

範圍類型

要在使用範圍交易策略的同時成功進行交易，交易者應該瞭解並理解範圍的類型。 以下是您會發現有用的四種最常見的範圍類型。

• 矩形範圍 - 當使用範圍交易策略時，交易者會看到一個矩形範圍，在下支撐和上阻力之間會有橫向和水準的價格變動，這在交易期間很常見 大多數市場情況。

  從圖表中很容易看出貨幣對的價格走勢如何保持在支撐線和阻力線內，從而形成一個矩形（因此得名）範圍，交易者可以從中清楚地看到可能的買賣 機會。

  注意：交易者應該關注可能影響矩形發展的長期模式。

• 對角線範圍是一種常見的外匯圖表模式。 這種類型的範圍建立了上下趨勢線，以幫助識別可能的突破。 在對角線範圍內，價格通過斜線下降或上升 趨勢通道。 這個通道可以變寬，也可以變窄。

  注意：對角線範圍的突破發生得相對較快，有些可能需要數月或數年的時間才能形成，交易者必須根據他們預計會發生突破的時間來做出決定，這可能很困難。< /p>

• Continuation Ranges 是在趨勢中展開的圖形模式。這些範圍作為對主要趨勢的修正而出現，並且隨時可能出現看跌或看漲走勢。

  注意：持續模式發生在其他趨勢中，評估這些交易增加了複雜性，特別是對於新手交易者來說，很難發現持續範圍。

• 不規則範圍與前三個不同：趨勢圍繞中心樞軸線發生，阻力線和支撐線圍繞它出現。這就是為什麼很難確定支持和 阻力線。 “卓越”不是天賦，而是一種需要練習的技能，適用於所有圖表形態。

  注意：不規則範圍的複雜性要求交易者使用額外的分析工具來識別這些範圍和潛在的突破。

區間交易策略的底線

選擇使用範圍交易策略的交易者不僅要瞭解範圍的類型，還要瞭解使用範圍背後的策略。

區間交易策略有時被批評過於簡單化，但實際上它從未失敗過。交易者需要確定範圍、進場時間和控制風險，當然還需要瞭解 hte 戰略的基本原理。區間交易可以非常有利可圖。

基於指標的策略

技术指标 – 是基于价格和资产交易量. 用于确认趋势和评估技术分析形成图形准确度. 通过技术指标, 交易者可以确定最佳的买卖交易时间. 指标可以单独使用, 也可以成组使用.

指标给出了做多和做空的信号, 例如均线穿越或发散. 穿越: 当价格穿过或跨越2条均线. 发散- 指标和价格向两个相反的方向, 意味着当前趋势减弱.

有大量的指标, 每个指标适合确定的状况. 但是大多数的分析师只使用其中最流行的:

• 均线
• 布林线
• 相对强弱指标(RSI)
• 随机震荡指标(Stochastic)
• 平滑异同移动平均线 (MACD)
• 平均趋向指标(ADX)
• 动量指标 (Momentum)

您可以轻松掌握这些指标并创建个人的交易策略.

基本圖表分析的策略

關鍵要點

• 有多種交易方法, 每種方法都使用價格模式來尋找入場點和止損位
• 許多技術模式共有的一個限制是它在非流動性股票中可能不可靠
• 交易者經常使用圖表模式作為外匯策略.

外匯圖表模式策略

交易者經常使用圖表模式作為外匯策略.

外匯市場具有顯示模式的行為.圖表模式通常發生在趨勢變化期間或趨勢開始形成時.有已知的形態, 如頭肩形態、三角形形態、吞沒形態等等.讓我們向您介紹其中的一些, 它將幫助您識別市場趨勢並據此進行交易.

外匯圖表模式

有多種交易方法, 每種方法都使用價格模式來尋找入場點和止損位.外匯圖表模式包括頭肩形和三角形, 它們提供入場、止損和利潤目標 可以很容易地看到的形式.

• 頭肩頂 (H&S) 圖表模式在技術分析中非常流行且易於發現. 模式顯示具有三個峰的基線, 其中中間峰是最高的, 任一峰都略小 它的一面. 交易者使用頭肩形態來預測看漲和看跌走勢.

  頭肩形態獨特, 圖表模式提供了重要且易於查看的水準 - 左肩、頭、右肩. 頭肩形態也可以是反向的, 看起來像這樣和形態 稱為逆頭肩頂.

• 三角形屬於連續模式類別, 它們分為三種不同的類型：
  • 上升三角形 - 上升趨勢中的上升三角形模式, 易於識別, 但也是一個非常容易的進入或退出信號.

  • 下降三角形 - 下降三角形以其下降趨勢而著稱, 通常被認為是看跌信號.

  • 對稱三角形 - 對稱三角形作為市場中形成的延續模式, 在方向上是漫無目的的. 市場似乎對其方向冷漠. 因此, 供給和需求似乎是一體的, 而 相同的.

在形成之初, 三角形處於最寬點, 隨著市場繼續交易, 交易範圍變窄, 三角形的點形成. 因為三角形變窄, 這意味著買入和賣出 雙方的興趣正在減少 - 供應線減少以滿足需求.

圖表形態交易

圖表模式在進行技術分析時廣泛用於交易. 研究這些模式將有助於構建或用作交易策略.

• 杯子和把手 杯子和把手是一種類似於杯子和把手的技術圖表模式, 其中杯子呈“u”形, 把手略微向下漂移. 看起來像這樣：

  檢測杯柄圖案時, 值得關注以下幾點：

• 長度：通常, 具有更長和更多“U”形底部的杯子會提供更強的信號. 避免使用帶有尖銳“V”形底部的杯子.
• 深度：理想情況下, 杯子不應過深. 也避免過深的提手, 因為提手應該在罩杯圖案的上半部分形成.
• 成交量：成交量應該隨著價格的下降而減少, 並保持低於碗底的平均水準； 當股票開始走高時, 它應該會增加, 然後回升以測試之前的高點.

• Flag 是一種價格模式, 它在較短的時間範圍內與價格圖表上較長時間範圍內觀察到的主流價格趨勢相反. 提醒商人旗幟, 因此得名. 旗幟圖案可以 呈上升趨勢（看漲旗）或下降趨勢（看跌旗）.

  注意：旗幟可能看起來類似於楔形圖案或三角形圖案, 重要的是要注意楔形比三角旗或三角形更窄.

標誌圖案有五個主要特徵：

• 之前的趨勢
• 整合管道
• 音量模式
• 突破
• 價格與突破同向移動的確認
• 楔形隨著資產的價格走勢在兩條傾斜趨勢線之間收緊而形成. 楔形有兩種類型：上升和下降.

楔形形態的特徵通常是在 10 到 50 個交易週期內收斂趨勢線, 這確保了預測價格反轉的良好記錄. 楔形圖案可以表示看漲或看跌的價格反轉. 無論哪種情況, 這種模式都具有三個共同特徵：

• 趨同的趨勢線；
• 隨著價格通過該模式而下降的交易量模式；
• 從其中一條趨勢線突破.

楔形形態的兩種形式是上升楔形, 表示看跌逆轉或下降楔形, 表示看漲逆轉.

• 倒圓底 圖表模式由一系列價格走勢識別, 這些價格走勢以圖形方式形成“U”形. 在長期下降趨勢結束時發現圓底, 表明長期逆轉 價格變動. 這可能需要幾周到幾個月的時間, 而且這種情況很少發生.

• 雙頂是一種看跌的技術反轉形態. 交易者使用雙頂來突出趨勢逆轉. 通常情況下, 資產價格會達到峰值, 然後回落至支撐水準. 然後它會 再次攀升, 然後更永久地逆轉當前趨勢.

• 雙底形態與雙頂形態相反 雙頂形態如果識別正確則非常有效. 但是, 如果它們被錯誤地解釋. 因此, 必須極其 在下結論之前要小心.

  雙底看起來像字母“W”. 兩次觸及的低點被視為支撐位.

圖表形態交易策略的底線

所有模式都是有用的技術指標, 可以説明交易者瞭解資產價格如何或為何以某種方式變動——以及未來可能以何種方式變動. 這是因為圖表模式可以突出顯示區域 支撐位和阻力位, 最新的反過來可以説明交易者決定他們應該開設多頭頭寸還是空頭頭寸； 或者他們是否應該在可能出現趨勢逆轉的情況下關閉其未平倉頭寸.

基於交易量的策略

關鍵要點

• 在任何給定金融工具中每天買賣的股票數量, 稱為交易量.
• 應該根據最近的歷史來查看數量.
• 價格變動期間的成交量越大, 變動越顯著, 反之亦然 - 價格變動期間的成交量越低, 變動就越不顯著.
• 當價格達到新高或無低點且成交量下降時, 可能正在形成逆轉.

外匯交易量策略

交易量是在一定時間內交易的證券數量. 成交量越大, 壓力越大, 這取決於細微差別的數量, 可以表明趨勢的開始. 體積分析可以提供幫助 瞭解個股和整個市場的漲跌強度.

要確定這一點, 交易者應查看圖表底部顯示的交易量條. 如果伴隨著相對較高的成交量 + 較弱的成交量, 則任何價格變動都更為顯著. 並非所有卷類型都可以 影響交易, 是當天交易的大筆資金量, 對市場影響很大.

什麼是外匯交易量

外匯交易量可能是交易者可以使用的最重要的工具之一. 外匯交易量僅基於當時特定交易所的單個貨幣對. 這就是它有時被忽視的原因.

每天在任何給定金融工具中買賣的股票數量, 稱為成交量. 交易量是衡量資金流量的最準確方法之一. 指標告訴交易者市場活動和流動性, 即 更高的交易量意味著更高的流動性.

從上面的圖表中, GBP/USD 交易量指標, 即使預見到價格圖也非常準確. 使用成交量指標交易者可以看到事件, 如經濟資料發佈、突發新聞 已經影響了市場.

注意：在市場開盤和收盤時間以及週一和週五, 總體成交量往往更高. 午餐時間和假期前的價格往往較低.

如何按量交易

成交量顯示了市場的走勢——成交量越大, 決定何時買入或賣出越容易（成交量無法區分熊市和牛市）. 成交量先於價格行動, 這裡有一些一般步驟, 在做出交易決定之前.

1. 趨勢確認

交易者需要增加數量和增加熱情, 才能繼續推高價格.價格上漲和交易量減少可能表明缺乏興趣, 這可能是潛在逆轉的警告.價格下降（或 上升）小成交量不是一個強烈的信號.大量價格下跌（或上漲）是一個更強的信號, 表明股票中的某些東西已經發生了根本性的變化.

2.精疲力竭的動作和音量

在上漲或下跌的市場中, 我們通常會看到運動衰竭, 價格劇烈波動, 加上成交量急劇增加, 預示著趨勢可能結束.

3.看漲跡象

成交量可用於發現看漲跡象.例如, 當價格下跌時成交量增加, 然後價格上漲然後再次下跌.如果價格在回落時沒有跌破前一個低點, 則成交量 在第二次下跌期間下跌, 那麼這通常被解釋為看漲信號.

4.量價反轉

如果在長時間的價格走高或走低後, 價格開始波動, 價格變動不大, 成交量大, 這可能表明價格出現逆轉, 價格將改變方向.

5.成交量和突破與假突破

在最初突破範圍或其他圖表模式時, 成交量的增加表明移動的強度.突破時成交量幾乎沒有變化或成交量下降說明缺乏興趣 - 虛假的可能性更高 爆發.

6.卷歷史

應該相對於最近的歷史來查看交易量.將今天的數量與 50 年前進行比較可能會提供不相關的資料.資料集越新, 相關結果就越可能.

成交量交易策略的底線

成交量是研究趨勢的便捷工具, 有多種使用方法.基本準則可用於衡量市場強弱, 並測試交易量是否確認價格變動或預示即將發生逆轉. 基於數量的指標有時用於輔助決策.

多重時間框架分析的策略

同時監查不同的時間段的資產價格圖表.

因為價格在不同的時間週期中變現不同, 可以用來確定資產所謂的 «交易週期». 同時分析時間週期可以確定在短時或長期時間內價格的運動方向, 以及市場趨勢. 策略的關鍵在於一次分析圖表, 從短期內(分, 小時) , 一直到長期的(日, 周等).

專業交易者寇里·羅森布魯姆認為, 這種做法的分析應該有助於確定交易時間, 趨勢在不同的時間框架重合. 這個給出了完整的價格走勢並提高了獲利的機會. 然而, 這並不總是發生. 優勢趨勢在不同的時間間隔內表現不同. 羅森布魯姆認為, 在短的時間週期內, 會有更多的資訊.

基於基本面分析的策略

基本面分析策略

關鍵要點

• 基本面分析的目標是計算證券的公平市場價格, 交易者可以將其與當前價格進行比較, 以查看證券是否被低估或高估.
• 外匯基本面分析包括可能影響本國貨幣的經濟狀況.
• 在進行基本面分析時, 有幾個主要指標需要監控.

基本面分析策略

基本面分析是一種通過分析相關經濟金融因素, 如一個國家的宏觀經濟、公司經營的有效性等來衡量證券價值的方法. 基本面分析策略基本上通過這種分析交易者研究任何可能影響證券價值的東西.

基本面分析用於確定證券在更廣泛的市場中是否正確估值, 它是從宏觀和微觀角度進行的. 分析首先從宏觀角度開始, 然後才轉移到特定公司（微）.

可以從公共記錄中收集資料. 交易者在評估股票時, 應該關注收入、收益、未來增長、股本回報率、利潤率等.

如果分析表明該股票的價值顯著低於當前市場價格, 則該信號為買入. 反之亦然, 如果基本面分析顯示該股票的價值明顯高於當前市場 價格, 則信號為賣出.

基本面分析策略可以分為兩類：

• 定量 - 可以用數位和數量顯示的資訊. 它們是企業的可衡量特徵, 例如收入、利潤、資產等.
• 定性 - 資訊的性質, 而不是其數量. 它們可能包括公司主要高管的素質、品牌知名度、專利和專有技術.

在進行基本面分析時, 通常會同時使用定量和定性方法.

基本面分析外匯策略

外匯交易者也使用基本面分析. Sinse 基本面分析是關於考慮投資的內在價值, 它在外匯中的應用將包括考慮可能 影響本國貨幣.

以下是影響貨幣走勢的一些主要基本面因素.

• 經濟指標 - 經濟指標是政府或私人組織發佈的報告, 詳細說明一個國家的經濟表現. 交易者會在這裡找到失業率和數位, 住房統計資料, 通貨膨脹等.
• GDP - 是衡量一個國家/地區經濟的指標, 它代表一個國家/地區在特定年份生產的所有商品和服務的總市場價值.
• 零售額 - 衡量給定國家/地區所有零售店的總收入. 零售銷售報告可以與上市公司的交易業績進行比較. 可以説明交易者更好地瞭解市場情況.
• 工業生產 - 通常關注公用事業生產, 而公用事業生產可能會極度波動, 因為公用事業行業又高度依賴天氣條件以及貿易和能源需求.
• 消費者價格指數 - 衡量 200 多個不同類別消費品價格的變化, 與一個國家的出口相比, 可用於查看一個國家是在盈利還是虧損產品與服務.

在應用基本面分析策略時, 需要密切關注三個主要指標.

• 採購經理人指數 (PMI) - 是衡量製造業和服務業經濟趨勢主要方向的指數. PMI 用於提供有關當前和未來業務的資訊公司決策者、分析師和投資者的條件.

  PMI 每月發佈一次, 包含 19 家主要行業的公司調查. PMI 基於五個主要調查領域, 其中包含有關業務狀況和變化的問題, 無論是改善、沒有變化還是惡化.

  • 新訂單
  • 庫存水準
  • 生產
  • 供應商交付
  • 就業

  PMI 數值從 0 到 100, 當 PMI 高於 50 時, 代表較上月擴大. PMI 低於 50 表示收縮, 低於 50 表示沒有變化.

  公式看起來像這樣, 很簡單：

  PMI = (P1 * 1) + (P2 * 0.5) + (P3 * 0)

  哪裡：
  P1 = 報告改善的百分比
  P2 = 報告沒有變化的百分比
  P3 = 報告惡化的百分比

  交易者可以使用 PMI, 因為它是經濟狀況的領先指標. PMI 的趨勢方向往往先於對經濟活動和產出的主要估計的趨勢變化. 對 PMI 的關注可以對整體經濟的發展趨勢產生有利可圖的遠見.

• 生產者價格指數 (PPI) - 是根據生產者的投入成本衡量通貨膨脹的指標. 它從賣家的角度衡量價格變動.

  PPI 分類分為三個方面：

  • 行業
  • 商品
  • 基於商品的最終和中間需求

  PPI 測量從數位 100 開始, 然後當產量增加或減少時, 可以將變動與起始數位 (100) 進行比較.

  F.e. 奧斯曼生產的3月份 PPI 為 108. 108表示3月份奧斯曼製造行業生產奧斯曼的成本比2月份高 8%.

• 就業成本指數 (ECI) - 是一個季度經濟系列, 詳細說明了員工薪酬總額的增長情況. 它跟蹤勞動力成本的變動, 以工資和福利衡量, 在一個 公司.

  該指數的基權重為 100.

  所以大部分時間上升趨勢代表經濟強勁和增長； 雇主通過工資和福利將利潤轉嫁給雇員. 交易者將此指標用於通貨膨脹的想法, 因為工資占公司生產或提供服務的總成本的很大一部分.

ECI 的優缺點

ECI 的優勢

• ECI 計算企業的員工總成本, 而不僅僅是工資 - 健康保險、養老金和死亡撫恤金計畫以及獎金.
• 顯示了上一季度和同比的變化率.

ECI 的缺點

• 資料僅按季度發佈, 略有重疊, 涵蓋月中.
• 當考慮到定期獎金、傭金支付等因素時（尤其是在年終 - 更大的獎金）, ECI 可能會波動.

基本面分析策略的底線

有許多經濟指標可用於評估外匯基本面. 重要的是不僅要徹底查看數字, 還要瞭解它們的含義以及它們如何影響一個國家的經濟. 如果 基本面分析正確完成, 它可以成為任何貨幣交易者做出正確選擇的寶貴資源.

基於市場情緒的交易策略

關鍵要點

• 市場情緒反映了基於交易者潛在行為的市場走勢.
• 除了基本面和技術分析之外, 市場情緒是評估市場走勢方向的第三個因素.
• 情緒指標本身並不是準確的買賣信號, 交易者必須等待價格確認反轉, 然後再採取行動.

市場情緒定義

市場情緒是投資者對證券當前價格和預測價格的整體態度和感受, 指數或其他市場工具. 市場情緒也稱為投資者情緒. 它可以是積極的、中性的或消極的.

市場情緒對於技術分析很重要, 因為它會影響 技術指標, 並且被交易者用來導航 . 市場情緒也被用於 喜歡以與普遍共識相反的方向進行交易的對立交易者.

投資者將市場情緒描述為看跌或看漲. 當它看跌時 - 股票價格會下跌. 看漲時 - 股價上漲.

在這些情況下, 交易者的情緒通常會推動股市, 並可能導致超買或超賣情況. 可以看出, 市場情緒驅動力是感覺和情緒.

• 看漲情緒 - 在牛市中, 預計價格將向上移動. 在這種情況下, 貪婪是市場的推動力.
• 看跌情緒 - 在熊市中, 預計價格將向下移動. 在這種情況下, 害怕虧錢是一種力量.

情緒交易策略

在外匯交易中, 我們有基本面和技術分析來評估貨幣對的運動方向, 但還有第三個參與者發揮作用, 即市場 情緒. 情緒指標是另一種工具, 可以為交易者提供極端條件和可能的價格逆轉的輸入, 並可與技術和基本面分析結合使用.

市場情緒是分析外匯、股票和其他市場構建更好交易策略的趨勢的一種方式. 這些指標顯示了有多少交易或交易者持有特定頭寸的百分比或原始資料 貨幣對.

這些指標顯示有多少交易或交易者在貨幣對中持有特定頭寸的百分比. 當一個倉位元的交易或交易者的百分比達到最高水準時, 交易者可以假設該貨幣 貨幣對繼續上漲, 最終 100 位元交易者中有 90 位做多, 因此幾乎沒有交易者繼續推動趨勢向上. 指示是價格反轉.

正如我們之前提到的, 市場情緒主要是由情緒造成的, 這會導致股票被高估或低估等. 因此, 一些交易者會尋找這些股票並做空. 為了衡量這些市場, 交易者使用這些 指標, 不僅可以押注, 還可以揭示短期趨勢：

• 芝加哥期權交易所波動率指數 (VIX) - 如果交易者覺得需要防範風險, 這是增加移動平均線的波動性增加的跡象, 交易者將能夠確定它是相對高還是低.
• 高低指數 - 當指數低於 30 時 - 股價在低點附近交易, 因此市場情緒看跌. 當指數高於70時, 股價向高位交易, 因此看漲市場 情緒.
• 牛市百分比指數 (BPI) - 根據點數圖衡量具有牛市模式的股票數量. 當 BPI 讀數為 80% 或更高時, 市場情緒極為樂觀, 股票可能超買. 當它測量 20% 或以下時, 市場情緒是負面的, 表明市場超賣.
• 移動平均線 - 當 50 日均線穿過 200 日均線 - 黃金交叉 - 動能轉向上行, 形成看漲情緒. 當 50 天 SMA 低於 200 天 SMA 時 - 死亡交叉 - 它表明價格較低, 產生看跌情緒.

外匯情緒指標有多種形式和來源. 通過使用情緒指標, 交易者可以瞭解由於極端情緒讀數而可能何時出現逆轉, 還可以確認當前趨勢.

情緒指標本身並不是買賣信號, 但它們允許人們在對情緒指標讀數採取行動之前尋找價格以確認情緒所指示的內容. 當然, 與任何其他指標一樣, 它不是 100%準確解讀市場走向, 記住這一點.

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基於交易方式的策略

外匯策略是基於當前流行的交易方式, 其中有日內交易, 套息交易, 對沖交易, 買入持有, 組合交易, 配對交易, 波動交易, 訂單交易以及自動交易 .

為了創建有效的交易策略, 需要首先確定個人的長處和弱處, 並選出適合自己的交易方式. 不會有一個交易方式適合大多數人, 一個交易者的交易方式可能完全不適合另外一個. 下面是最流行的交易方式; 您可以選擇其中適合自己的.

日內交易策略 - 日內交易

日內交易

關鍵要點

• 控制情緒
• 日內交易需要持續關注和抗壓
• 要在日內交易中取得成功, 交易者的策略應該基於使用圖表、指標和模型來預測未來價格走勢的深入技術分析.

什麼是日內交易策略

日內交易是一種短期交易策略, 涉及在一天內買賣金融工具, 以從價格的小幅波動中獲利. 日內交易者需要持續關注, 因為市場, 例如石油市場 可以在短期內突然移動. 因此, 這些策略在波動的市場中特別有效.

以下是一些流行的日內交易技巧:

• 資訊收集, 因為知識就是力量, 沒有它, 任何交易都無法進行.
• 預留資金, 決定交易者準備承擔多少風險. 基本上是留出交易者“準備虧損”的資金.
• 有足夠的時間, 日內交易是一項工作, 而不是一種愛好,因此將一天中的大部分時間用於跟蹤市場並抓住機會非常重要.
• 要麼做大, 要麼回家, 這裡的情況並非如此 - 一般情況下, 以少量開始日間交易會更好.
• 避免流動性不足的股票 - 它們的價格很低, 但可能永遠不會出現重大突破.
• 交易時間 - 許多有經驗的日間交易者在早上市場開盤後立即開始執行, 這通常是新聞發佈的時間, 這可能會導致價格波動.
• 設置止損 - 是交易者賣出股票並在交易中遭受損失的價格（當交易沒有按照計畫進行時會發生這種情況, 在某種程度上它是一種減少損失 方法）
• 設置止盈點是交易者賣出股票並在交易中獲利的價格.
• 不歡迎任何情緒 - 在交易時, 一般來說, 屈服於貪婪、恐懼和希望是一個很大的禁忌. 清晰的頭腦和純粹的分析就足夠了.
• 制定計劃並堅持下去. 市場形勢瞬息萬變, 交易者無法隨時隨地思考, 因此提前制定計劃非常重要.

最佳日內交易策略

如果交易者想從頻繁和小幅的價格波動中受益, 日內交易策略是必不可少的. 有效的策略應基於使用圖表、指標和模型來預測未來價格的深入技術分析 運動.

下面我們將向您介紹最常見的有效日內交易策略.

剝頭皮(Scalping)

外匯剝頭皮 – 這是日內交易策略, 目的是獲得利潤. 剝頭皮策略可以在一日之內開立幾百個頭寸, 其主張認為短時交易要比長時間持有更加簡單.

該策略包括買入或賣出大量的資產, 並在盈利下快速結清.

在應用時有幾個重點需要注意: 流動性, 波動性, 時間間隔和風險控制. 很多交易者喜歡在高流動市場內交易, 可以快速開立並結清數量巨大的交易. 其他交易者則選擇相對平穩的外匯市場, 買價和賣價相差較大.

波動性, 在該策略的擁護者看來是最穩定的資產 – 價格意外變化的風險降低. 如果變化均勻, 擁護者會開立成千上萬的交易量. 持有頭寸的時間並不長, 有時交易者通過波動獲得利潤, 甚至在1分的圖表上很難發現.

因較大數量的交易, 幾百個盈利單和幾百個虧損單將聯合起來, 因此風險控制不可分割的.

衰减交易策略(Fading)

該交易策略是交易相反趨勢. 如果是上漲趨勢, 那麼按照該策略的風格應該賣出, 如果存在下跌動力, 他們將開立多頭.

該策略的日內交易與市場相反, 同時使用其他策略的交易者傾向於運動方向. .

策略應用於3種方式:

• 資產超買
• 投資者提前購買, 準備固定盈利
• 投資者購買不久, 處於風險區域

交易違背 趨勢 可能具有風險, 而交易者應該準備做好巨大虧損的心理. 但同時該技術分析可以帶來巨大的利潤. 逆市交易主要的原則 - 放置兩個限價單: buy limit – 低於現價, 和 sell limit –高於現價.

儘管具有風險, 逆市交易在價格反轉時會獲得巨大的利潤, 因為強勢上漲或下跌總有幾次反轉.

每日支點策略

支點水準交易策略是在日內波動變化來獲得利潤. 支點水準可以用來確定反轉點. 其是一種技術指標, 其計算公式為3個價格的平均值: 最大值, 最小值和收盤價.

該策略的重點是早日內低買高賣.

在九十年代中期專業交易者和分析師湯瑪斯公佈了支點水準, 其出現在外匯市場. 用他的話說, 技術分析的程式化那時不支持支點水準, 計算公式也不常見.

但是, 著名的交易者約翰的書中 «完整的技術分析系統指南: 如何分析蠟燭圖和使用支點水準以及其他指標來獲利»證實該策略實施了20年. 而幾年之前, 約翰讓我們認識到了這一交易策略.

當前很多交易者使用該策略,除了自動電腦計算外, 您也可以很輕鬆的在網上找到.

日支點水準幫助確定支撐線和阻力線, 以及進出市場的點. 其計算方式如下:

其中:

P -支點水準

L -前一低值

H – 前一高值

R1 –阻力位 1

S1 – 支撐位1

R2 -阻力位2

S2 - 支撐位2

動量交易策略

動量交易策略是基於尋找波動劇烈的資產, 並且該資產多半是上漲的. 策略期望趨勢繼續而不是反轉.

持有該策略的交易者在上漲時買入, 在下跌是賣出. 區別於每日支點的低買高賣, 該策略的交易者在高處買入, 在更高的地方賣出.

動量交易策略的擁護者使用例如MACD, RSI 和 動量指標等技術分析手段來確定價格運動方向和入場時間. 同時他們還關注新聞和交易量.

根據知名金融分析家拉裡的話, 動量交易策略可以戰勝市場, 逃避虧損, 直到投資者跟隨趨勢並精選哪些上漲的股票.

套息交易策略

關鍵要點

• 套利交易策略非常流行.
• 由於套利交易是一種高風險策略, 我們歡迎對損失具有高度容忍度的投資者.
• 何時進入套利交易, 何時退出.

什麼是套利交易

套利交易是一種交易策略, 它以低利率借款並投資於利率較高的資產. 換句話說, 套利交易大部分時間是基於以低利率借入貨幣, 並將借入的金額轉換為另一種貨幣. 當然, 這種方法可以用於以第二種貨幣計價的股票、商品、房地產和債券.

與任何交易策略一樣, 套利交易策略也有利有弊：

缺點

• 貨幣匯率存在急劇下跌的風險, 這可能會吞掉利潤.
• 與投資資產相同 - 它們可以改變價格並降低收入價值.
• 對沖是一種選擇, 但不是很有利, 因為用於損失的資金將彌補交易者從利率差異中獲得的利潤.
• 這種交易策略可能會造成金融泡沫.

優點

• 套利交易策略最吸引人的方面之一是其簡單性.
• 套利交易還讓交易者可以使用杠杆, 這讓交易更加具有吸引力.
• 盈利能力.

總的來說, 如果交易者決定使用此策略, 則必須具備相關技能並在發生任何變化時保持警惕.

套利交易的風險管理

毫無疑問, 外匯交易策略非常好, 但也存在相當大的風險, 完善此策略, 建議使用風險管理. 無風險 管理的交易者, 帳戶可能會因意外轉折而爆倉. 進入套利交易的最佳時機是基本面和市場情緒支持它們的時候. 不要忘記適當的對沖.

那麼什麼時候進入套利交易, 什麼時候退出？

使用套利交易策略的最佳時間是銀行考慮利率上升時 - 許多人開始購買貨幣, 從而推高貨幣對的價值. 只要貨幣不貶值 交易者將設法獲利.

使用套利交易策略的最糟糕時間是在降息期間. 貨幣政策的變化也意味著貨幣價值的變化——當利率下降時, 對貨幣的需求也趨於下降.

結論

為了使套利交易策略產生利潤, 需要有一定程度的利率上升或沒有變動.

套利交易示例

假設投資者以 0 利息借入 1000 日元, 然後將日元兌換成美元, 並用這筆款項購買利息為 5.3% 的美國債券. 如果美元和日元保持不變, 投資將獲利5.3%.

許多投資者進行貨幣套利交易, 因為它簡單且有利可圖, 尤其是在使用杠杆時. 詳細瞭解什麼是外匯杠杆. 例如, 如果上面提到的交易的杠杆為 10:1, 交易者將獲得 53% 的利潤. 但當然, 潛在收益越大風險越大, 如果美元和日元之間的匯率發生變化 - 例如, 如果美元兌日元下跌, 交易將失去價值. 因此, 當涉及杠杆和匯率變化時, 交易者將損失十倍的價值（如果交易者沒有適當地對沖）.

套利交易策略的底線

套利交易策略的底線是有盈利, 尤其是在使用杠杆時, 非常簡單且有風險. 要擊敗風險, 就必須實施適當的風險管理. 交易者必須知道何時進行套利交易以及何時出場. 最重要的是, 在使用這種冒險策略之前, 您必須具備技能和經驗.

對沖策略

對沖 — 該策略可以使得投資者在市場出現確定的事件時避免損失.

對沖策略指的是買入一種貨幣並賣出另一種貨幣, 一個交易的盈利抵消另一個交易的虧損. 如果兩種貨幣出現負回檔時該策略非常有效.

在買入第一個資產之後, 買入第二個資產來對沖第一個. 區別於其他的交易策略交易策略 , 對沖策略主要不是獲得盈利, 而是規避風險.

以幾種貨幣對為例. 假設在固定的時間段美元處於強勢地位, 而含有美元的貨幣對顯示了不同的虧損: GBP/USD下跌0.60%, JPY/USD - 0.75%, 而 EUR/USD - 0.30%. 當交易時理智的選擇歐美. 在此時間段內該貨幣下跌小於其他的貨幣對, 因此如果趨勢反轉, 歐美上漲速度將比其他貨幣對要大.

在買入貨幣對EUR/USD 需要選擇對沖的貨幣對. 我們比較並選擇跌幅最大的貨幣, 在我們的例子中該貨幣是日元. 為了對沖EUR/USD的頭寸, 我們賣出EUR/JPY.

還有一個值得關注的是: 對沖和控制風險總是會降低盈利. 因此該策略重在保護資金或縮小損失.

組合(籃子)交易策略

投資組合/籃子交易

籃子交易策略

多元化是交易的黃金法則, 是籃子交易策略的基礎. 換句話說, 不要把所有的雞蛋放在一個籃子裡.

外匯籃子交易是同時買賣不同的貨幣對, 它們可以是相關的, 也可以是不相關的. 目標是在關閉所有未平倉頭寸後以盈餘退出. 也就是說, 不是每每筆交易都需要盈利, 但總數必須是正的.

關鍵要點

• 一攬子交易是一種投資組合管理策略, 可同時買入或賣出大量證券. 該策略也可以應用於期貨和外匯交易.
• 籃子交易允許投資者創建為他們定制的交易, 從而可以輕鬆地在多種證券中進行分配, 並讓他們能夠控制自己的投資.
• 交易籃子可以是各種組合, 從證券和貨幣對的集合到商品和投資產品.

什麼是籃子交易

籃子交易示例

首先, 交易者應該找到一個具有明確趨勢的特定貨幣對 - 看漲或看跌. 在根據兩種貨幣的優勢和劣勢確定特定貨幣對的大方向後, 可以選擇一籃子貨幣.

例如, 如果交易者建立了強勁的美元/日元看跌趨勢, 把該貨幣對作為籃子的基礎貨幣對. 美元/日元看跌趨勢意味著日元正在走強.

一旦確定日元走強, 交易者不應只做空美/日貨幣對, 而是應該分散投資——同時做空英鎊/日元、歐元/日元和澳元/日元.

因此, 如果交易者計畫僅在美元/日元交易中承擔 4% 的風險, 那麼現在該風險可以分佈在四個貨幣對上 - 每個貨幣對分別為 1%. 當然, 如果主要趨勢建立錯誤, 損失是不可避免的.

GeWorko 方法

GeWorko 方法是揭示相關工具、投資組合和交易它們的絕佳工具. 這種方法允許交易者創建一個投資組合, 其中一個金融資產被另一個引用, 它 可以是數量、百分比和價格比率.

交易者創建投資組合後, 可以跟蹤資產關係——確定它們是否存在（關係）, 例如, 如果關係圖是一條恒定的直線, 則意味著當一種資產發生變化時, 另一種資產也會發生變化 同樣, 或恒定斜線, 這意味著當一種資產增長另一種資產減少時, 交易者可以得出賣出或買入什麼的結論.

該方法的一個顯著特點是通過報價資產或資產組合基於其價格比率的價值來表達基礎資產或投資組合的價值. GeWorko 方法擴展 任意資產和資產組合的貨幣交叉匯率模型.

籃子交易的好處

• 籃子交易有助於投資者控制他們的投資. 交易者可以在籃子中添加或刪除單個或多個證券. 跟蹤一攬子交易的整體表現還可以節省監控個人的時間 證券並簡化行政程式.
• 籃子交易使投資者可以輕鬆地將投資分散到多種證券上. 投資通常使用股份數量、美元金額或百分比加權進行分配. 份額數量分配相等 籃子中每個持有的股份數量. 美元和百分比分配使用美元金額或百分比金額來分配證券.
• 投資者可以創建符合其投資目標的籃子. 籃子可以包含來自特定行業的股票或具有特定市值的股票.

底線

籃子交易策略沒有缺點, 其全部目的是分散風險. 好處包括 - 籃子交易策略可以個性化選擇、易於分配和控制.

買入持有策略

關鍵要點

• 買入和持有策略是投資股票市場最流行和行之有效的方法之一.
• 與任何交易策略一樣, 買入並持有也有利有弊.
• 任何持有和出售時間超過一年的投資都有資格以更優惠的長期稅率徵稅.

什麼是買入並持有策略

買入並持有是一種被動投資策略, 交易者購買股票、貨幣對或其他類型的證券（如 ETF）並長期持有, 而不管市場的短期波動. 購買背後的理念 並持有以長期趨勢為中心的戰略.

買入和持有策略是最流行和最成熟的股票市場投資方式之一. 投資者通常無需擔心市場時機或根據主觀模型和分析做出決策. 儘管 策略伴隨著大量的時間和金錢機會成本, 投資者必須謹慎保護自己免受市場失靈的影響, 並知道如何在為時已晚之前減少損失和獲利.

買入並持有策略如何運作

當投資者購買股票時, 成為公司的部分所有者, 其特權包括投票權和隨著公司的發展而獲得公司利潤的股份. 如果購買的股票數量很大, 投資者可以影響並確保未來的利潤. 股東就合併和收購等關鍵問題進行投票, 並選舉董事進入董事會.

投資者必須理解並接受改變需要時間. 交易者不應像日間交易者那樣僅將股票視為短期利潤, 而應通過漲跌進行長期投資.

股權所有者要麼承擔最終的失敗風險, 要麼承擔大幅升值的高額回報

買入並持有策略的利弊

• 優點 - 買入並持有策略一次又一次被證明可以產生高投資回報. 本傑明格雷厄姆、沃倫巴菲特、傑克柏格爾、約翰鄧普頓、彼得林奇是買入和持有策略的巨頭, 他們的經驗向我們證明了這種策略的有效性. 當然, 選股技巧是成功的主要原因.

  花費更少的時間和精力 - 投資者可以坐下來看看市場的總體特徵、資產和未來增長的機會, 然後簡單地的投資, 而無需擔心試圖找到“完美”的進場和出場點.

  稅收 - 持有和出售超過一年的任何投資都有資格以更優惠的長期稅率徵稅, 而不是更高的短期稅率.

• 缺點 - 當交易者購買並持有股票時, 意味著他/她長期持有該資產. 因此, 投資者必須有自律, 不要在此持有期間追逐其他投資機會.

  需要時間才能看到積極的走勢 - 沒有特定的時間間隔, 之後股票會開始上漲, 投資者必須耐心等待.

  危機 - 僅僅因為一檔股票持有多年, 並不意味著它是絕對可靠的. 如果或當危機發生時, 一切都可能會倒退會原點.

買入和持有策略的底線

買入並持有策略是一種長期投資策略, 非常適合沒有時間每天跟蹤投資組合的投資者. 該策略執行本身並不是 很難, 但投資者必須能夠找到一隻成長中或被低估的股票. 為了能夠實現這種投資策略, 投資者必須精通微觀和宏觀層面的基本面分析.

價差/配對交易

關鍵要點

• 配對交易中的股票必須具有高度的正相關性, 這是配對交易策略背後的驅動力.
• 日曆價差期權的目標是在市場走向另一個方向時, 以有限的風險從中性或股價定向移動到日曆價差的行使價中獲利.
• 日曆點差使交易者能夠構建將時間影響最小化的交易.
• 當標的物在期權的下個月到期之前沒有在任一方向上發生任何大的變動時, 日曆價差是最有利可圖的.

配對交易策略

配對交易是一種交易策略, 涉及將兩隻相關性高的股票的多頭頭寸與空頭頭寸進行匹配.策略基於兩檔股票的歷史相關性.配對交易中的股票必須有高正相關, 這是策略盈利背後的驅動力.

當交易者檢測到相關性背離時, 最好使用配對交易策略.基於兩種證券將保持一定相關性的歷史信念, 應在相關性不穩定時使用.利潤是可能的 當表現不佳的股票重新獲得價值並且更高品質證券的價格下跌時.淨利潤是從兩個頭寸中獲得的總和.

配對交易策略適用於股票以及貨幣、商品甚至期權.

什麼是點差交易

價差交易是購買一種證券同時出售另一種相關證券的行為.價差交易通常與期權或期貨合約一起使用, 以獲得 具有正值的整體淨交易稱為點差.點差交易是成對進行的, 從而消除了執行風險.

點差交易的好處

• 提供較低風險的機會.
• 謹慎選擇交易並持續監控時, 在到期時收取全額溢價的可能性很高.
• 交易通常持續 6 到 21 天, 這意味著資本不斷為交易者工作.
• 價差交易提供了穩定收入的機會.
• 這是在市場波動時使用的完美策略.

點差交易的缺點

• 較低的利潤.

點差交易的類型

價差交易有幾種類型：

• 商品內（日曆）價差 - 是一種價差交易, 涉及同時購買在特定日期到期的期貨或期權以及在另一個日期到期的相同工具的出售.這些 個人購買, 稱為價差的邊*, 僅在到期日上有所不同；它們基於相同的基礎市場和執行價格.
• 商品間價差 - 這些價差由兩種不同但相關的商品構成, 反映了它們之間的經濟關係.
• 期權價差 - 由同一標的股票或商品的不同期權合約形成.
• IRS（利率掉期）利差 - 由不同貨幣的邊*形成, 但期限相同或相似.

* 點差交易中的每筆交易稱為邊.

什麼是日曆價差期權

日曆價差是一種期權策略, 由買入和賣出兩個相同類型和執行價格但到期週期不同的期權組成.

有垂直和對角線傳播.

日曆價差是一種期權或期貨策略, 通過同時開立同一標的資產的多頭和空頭頭寸, 但交付日期不同.在典型的日曆價差中, 交易者會購買 長期合約並做空具有相同執行價格的近期期權.如果每個月使用兩個不同的執行價格, 則稱為對角線價差.

典型的日曆價差交易涉及出售近期到期日的期權（看漲期權或看跌期權）以及同時購買長期到期的期權（看漲期權或看跌期權）。這兩個選項都屬於相同的類型並且通常使用相同的執行價格。還有一個反向日曆價差——交易者持有相反的頭寸；買入短期期權並賣出相同標的證券的長期期權。

用技術術語總結一下, 日曆價差提供了交易水準波動偏斜（兩個時間點的不同波動水準）的機會, 並利用時間衰減的加速速度, 同時 還限制了期權價格對標的資產的敏感性。水準偏斜是不同到期日之間隱含波動率水準的差異。

日曆價差期權示例

假設 AmerisourceBergen Corp. ABC 股票在 4 月中旬的交易價格為 73.05 美元, 交易者可以進入以下日曆價差：

以 0.87 美元的價格賣出 6 月 73 日的看漲期權（一份合約為 87 美元）
以 1.02 美元的價格購買 7 月 73 日的看漲期權（一份合約為 102 美元）

因此點差的淨成本（借方）為 (1.02 - 0.87) 0.15 美元（或一個點差為 15 美元）。

如果 ABC 股票在 Jun 期權到期之前保持相對平穩, 則該日曆價差將獲得最大收益, 從而允許交易者收取已售期權的溢價。那麼, 如果股票在那時到 7 月之間上漲 到期, 第二站將獲利。

理想的獲利市場走勢是價格在短期內變得更加波動, 但通常會上漲, 截至 6 月到期時收盤略低於 85。這使得 Jun 期權合約到期時毫無價值, 而且仍然 允許交易者從向上移動中獲利, 直到 7 月到期。

配對交易策略的底線

市場充滿起起落落, 可以踢出毫無準備的弱者。幸運的是, 使用像配對交易這樣的市場中性策略, 投資者和交易者可以在所有市場條件下找到利潤。 Pairs 的吸引人的部分 貿易策略在於其簡單性。

波動交易策略

波動交易策略 — 開立並持有頭寸, 期限從一天到幾天, 通過市場的波動獲利.

波動交易的頭寸相比日間交易來說往往持有時間較長, 當低於«買進並持有», (最後一個可能停留在市場幾年).

採取波動交易策略的投資者,利用數學分析來排除情緒對決策的影響. 為了確定進出市場的點, 他們結合基本面和技術分析. 市場趨勢在該策略中成為主角.

波動交易者依照宗旨,即«趨勢 — 您的朋友». 如果趨勢上漲, 他們買入, 換句話說開立多頭. 如果趨勢下降, 他們賣出或開立空頭. 如果無法準確判讀怎麼的趨勢: 即上漲或下跌, 價格在橫向波動, 交易者則關注價格通道. 如果價格臨近支撐位則做多, 如果臨近阻力位則做空.

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基於交易訂單的策略

訂單交易可以説明在最合適的時機開立和結清頭寸; 對此, 訂單擁有多種類型: 市場訂單, 掛單, 限價單, 停損單, 止損單和選擇訂單. .

現代的交易平臺中可以放置一系列的訂單, 其中的任何一個都針對特定的交易策略. 為了創造有效的交易系統, 最重要是明白每種訂單類型在各種情況下的應用.

交易者使用的交易訂單中, 可以分為下列類型:

• 市場訂單 – 這是按照當前的價格開立多頭和空頭. 該訂單類型的快速交易介面僅有 «賣出»和«買入»按鈕.
• 掛單 – 可以按照提前設置的價格進行交易. 其具有6中類型: buy limit, sell limit, buy stop, sell stop, buy stop limit和 sell stop limit.
• 限價單 – 掛單的不同形式. 提前設置開頭頭寸的指令. Buy limit 是做多指令且價格低. Sell limit 是做空的指令且價格低.
• 停損單 -掛單的不同形式. 當價格達到指定的水準而執行. Buy stop 高於市場價格sell stop – 低於市場價格.
• 止損單 - 可以用於限制交易風險. 起設置的水準為交易者準備承受風險的水準. 如果是多頭, 那麼止損單低於起成交價. 如果是空頭, 止損高於成交價.
• 選擇訂單(OCO) – 1組掛單的命令, 當其中一個執行時, 另外一個自動刪除.

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自動交易策略

外匯自動交易 – 通過交易助手, 在確定的條件下通過程式設計實現自動交易. 遵循技術分析系統, 該交易助手感應市場的信號. 使用者需要做的就是 – 教會其辨別這些信號, 並對信號進行闡述.

許多現代的平臺比如 NettradeX 和 Metatrader 4, 都有自動交易的功能。可以建立私人的智慧交易系統.

在NetTrader中, 該功能通過附加平臺 NetTradeX Advisors實現. 通過程式語言NTL+（NetTraderX語言）您可以創建自己的私人助手. 手動模式下, 附加平臺也可以實現基本的市場操作(開立頭寸, 結清頭寸, 設置訂單)並進行技術分析.

MetaTrader4 可以使得您在 內置語言MQL4的基礎上, 實現自動交易的功能. 交易者可以建立自動交易系統(助手), 甚至可以建立自己的技術分析指標. 在MT4 Meta-Editor的環境下程式設計, 編譯, 優化和測試交易助手.

在外匯中, 因自動交易可以遮罩情感因素, 所以在外匯交易中非常受歡迎, 因為在交易中, 心理因素影響交易者做出正確的決定, 負面影響交易的結果.